To leverandører, én hård grænse
Hver eneste high-bandwidth-memory-stak, der sælges i dag, støder på den samme fysiske mur, og på Hot Chips 2026 indrømmede de to virksomheder, der laver næsten al den hukommelse, at de ikke har gennembrudt den, kun omgået den forskelligt. Grænsen er 775 mikrometer, standardtykkelsen på en 300-millimeter logikwafer, og den sætter loftet for, hvor høj en HBM-stak fysisk kan blive: hvert ekstra DRAM-lag skal komme fra tyndere chips med smallere mellemrum, ikke fra mere silicium.
SK Hynix, den etablerede leverandør bag Nvidias nuværende og kommende generation af acceleratorchips, og Samsung, den nærmeste rival, brugte samme augustkonference til at afsløre, hvordan de vil holde HBM-båndbredden stigende, når gradvise justeringer ikke længere virker mod den grænse. Deres svar peger i hver sin retning, og valget hos hver af dem siger lige så meget om risikovillighed som om fysik.
SK Hynix spiller det sikre kort frem til Rubin
SK Hynix, leverandøren som Nvidias Rubin-generation af acceleratorer allerede er bygget omkring, sagde på Hot Chips 2026, at hybrid bonding, den emballeringsteknik branchen har ventet på i årevis, ikke bliver klar til den næste hukommelsesgeneration, HBM4E, og tidligst kommer med HBM5. Indtil da forlænger virksomheden sin nuværende MR-MUF-bondingmetode, allerede brugt på dens 16-lags HBM3E-stakke, gennem hele Rubin-cyklussen frem for at risikere at skifte til en uprøvet proces midt i optrapningen.
Tallene viser, hvorfor opgraderingen vil betyde noget, når den kommer: hybrid bonding fjerner de mikroskopiske klumper, der i dag adskiller stablede chips, hvilket lader kernechips blive op til 24 procent tykkere ved 20 lag og reducerer den termiske modstand med omkring 35 procent sammenlignet med MR-MUF ved den højde. Dagens HBM4, stadig bundet med den gamle metode, pakker mere end 20.000 silicium-gennemføringer og 16.148 basis-mikroklumper ind på et areal på 12,8 gange 11 millimeter, med et båndbreddemål på over 2 terabyte i sekundet og en kapacitet på 48 gigabyte. Hver generation har næsten fordoblet spidsbåndbredden fra den foregående:
| Generation | Spidsbåndbredde |
|---|---|
| HBM2E | 460 GB/s |
| HBM3 | 717 GB/s |
| HBM3E | 1.024 GB/s |
| HBM4 | 2.048 GB/s |
Samsung springer interposeren helt over
Samsung tog den modsatte satsning ved samme konference: i stedet for at forfine, hvordan stablede hukommelseschips bindes sammen, viste virksomheden zHBM, en arkitektur der stabler hukommelse direkte oven på regnechippen og fjerner den 2,5D-interposer, der har adskilt de to komponenter fysisk i det seneste årti. Samsung siger, at designet sænker ind-/udgangseffekten ved at fjerne de SerDes-kredsløb og den dataopretnings-overhead, en chip normalt skal bruge for at kommunikere via en interposer.
Virksomhedens egne tal hævder 70 procent højere energieffektivitet og 230 procent mere DRAM-båndbredde sammenlignet med en standard HBM4E-stak, hvilket frigør omkring 8,3 procent mere effekt til selve regnechippen; i én konfiguration sparer fire zHBM-stakke koblet til en 1.200-watt GPU omkring 100 watt. Samsung kombinerer ideen med en tilpasset HBM-basischip kaldet cHBM, der tilføjer SoC-lignende logikfunktioner via en avanceret logikproces i stedet for de passive data- og testkredsløb i en standard HBM-basischip, sammen med en Heat Path Block der dækker halvdelen af PHY-arealet og sænker spidstemperaturen med mere end 35 procent.
Hvad flerårige AI-kapacitetsplaner bør indregne
Købere, der underskriver flerårige AI-kapacitetsforpligtelser, satser reelt på SK Hynix's roadmap, uanset om de er klar over det eller ej, fordi Nvidias Rubin-generation, den hardware de fleste store AI-implementeringer frem til 2027 og 2028 vil køre på, er bygget omkring netop den emballeringsmetode, SK Hynix lige har bekræftet forbliver uændret. Det er ikke en midlertidig mangel, der løses, når en ny fabrik åbner; det er en kendt, fysikbunden grænse, som markedslederen har valgt at omgå frem for at løse i mindst én fuld produktcyklus mere.
Samsungs zHBM er den reelle joker i det regnestykke. Hvis den holder i den skala, Samsung hævder, vil den ikke bare tilføje udbud, den vil også omfordele, hvem der har pris- og allokeringsmagten i generationen efter Rubin, fordi den netop springer den flaskehals over, som SK Hynix fortsat administrerer i stedet for at løse. En køber, der overvejer leverandørdiversificering til kapaciteten i 2027-28, har dermed en konkret grund til at behandle Samsungs roadmap som mere end blot en afdækning mod SK Hynix's markedsandel; det er en satsning på en reelt anderledes løsning på den samme grænse.
Læs videre: Et fald på 14 procent sænker ikke din hukommelsesregning | Samsungs kvartal slår Nvidia på overskud
